一、 外盤情況
1、 美國三大股指全線收漲，美聯儲如期加息 75 個基點。道指漲 1%報 30668.53 點，標普 500 指數漲 1.46%報 3789.99 點，納指漲 2.5%報 11099.16 點。
2、 國際貴金屬期貨普遍上漲， COMEX 黃金期貨漲 1.25%報 1836.1 美元/盎司，COMEX 白銀期貨漲 3.51%報 21.69 美元/盎司。
3、 國際油價全線下跌，美油 7 月合約跌 2.61%，報 115.83 美元/桶。布油 8 月合約跌 1.88%，報 118.89 美元/桶。
4、 倫敦基本金屬多數收漲， LME 期銅跌 0.24%報 9208 美元/噸， LME 期鋅漲 1.93%報 3666 美元/噸， LME 期鎳漲 2.14%報 25800 美元/噸， LME 期鋁漲 1.75%報 2615 美元/噸， LME 期錫漲 3.98%報 32330 美元/噸， LME 期鉛漲 0.07%報 2077 美元/噸。
二、宏觀及產業
1、 國家統計局公布數據顯示， 5 月份，全國規模以上工業增加值同比增長 0.7%，環比則增長 5.61%；服務業生產指數同比下降 5.1%，降幅比上月收窄 1 個百分點；社會消費品零售總額同比下降 6.7%，降幅比上月收窄 4.4 個百分點，環比則增長 0.05%。 1-5 月份，全國固定資產投資（不含農戶）同比增長 6.2%，其中 5 月份環比增長 0.72%；全國城鎮新增就業 529 萬人， 5 月份調查失業率為 5.9%，比上月下降 0.2 個百分點。
2、 國家能源局數據顯示， 1 至 5 月，我國全社會用電量累計 33526 億千瓦時，同比增長 2.5%。第一、二、三產業用電量分別同比增長 9.8%、 1.4%和 1.6%，城鄉居民生活用電量同比增長 8.1%。
3、 國務院常務會議部署支持民間投資和推進一舉多得項目的措施，更好擴大有效投資、帶動消費和就業。會議決定，允許中小微企業緩繳 3 個月職工醫保單位繳費，規模約 1500億元，加力支持紓困和穩崗。
4、 美聯儲公布最新利率決議，將基準利率上調 75 個基點至 1.50%-1.75%區間，為1994 年來最大幅度的加息。美聯儲聲明表示，高度關注通脹風險，“堅決承諾”將通脹率恢復到 2%，并重申認為持續加息是適當的。 FOMC 委員們以 10-1 的投票結果通過此次的利率決定。投反對票者是美聯儲喬治。 FOMC 最新經濟預期上調了通脹預期，下調經濟增長預期。其 2022、 2023、 2024 年底 PCE 通脹預期中值分別為 5.2%、 2.6%、 2.2%（3月預期分別為 4.3%、 2.7%、 2.3%）。 2022、 2023、 2024 年底 GDP 增速預期中值分別為1.7%、 1.7%、 1.9%（3 月預期分別為 2.8%、 2.2%、 2%）。美聯儲預計在 2024 年開始降息。
5、 歐洲央行舉行特別管委會會議，決定再投資已贖回債券以增強市場穩定性，同時要求歐元體系內的委員會和歐洲央行內部機構加快設計一個新的機制，以防止歐元區各成員國的金融市場和債券市場發生割裂現象。
三、商品要聞
1、 國內商品期貨夜盤收盤多數下跌，能源化工品表現疲軟，甲醇跌 2.81%， PTA 跌2.4%，燃油跌 1.81%，瀝青跌 1.6%，短纖跌 1%；黑色系普遍下跌，焦煤跌 3.97%，焦炭跌 3.47%，鐵礦石跌 1.57%；農產品多數下跌，棕櫚油跌 1.71%，棉花跌 1.64%，菜油跌 1.5%，棉紗跌 1.32%，豆油跌 1.1%。
2、 國家統計局數據顯示， 5 月份，我國生產原煤 3.7 億噸，同比增長 10.3%；生產原油 1757 萬噸，同比增長 3.6%，進口原油 4582 萬噸，同比增長 11.8%；生產天然氣 177億立方米，同比增長 4.9%，進口天然氣 907 萬噸，同比下降 12.1%。
3、 國際能源署（IEA）發布最新月報預計， 2023 年全球石油需求增長將從 2022 年的180 萬桶/日增加至 220 萬桶/日，達到平均 1.016 億桶/日。報告指出，中國經濟復蘇將推動 2023 年全球石油需求增長，而由于對俄羅斯石油制裁和生產商閑置產能不足，明年的供應可能難以跟上需求的步伐。報告維持2022年全球石油需求預測為9940萬桶/日不變。
4、 美國至 6 月 10 日當周 EIA 原油庫存增加 195.6 萬桶，預期減少 131.4 萬桶，前值增加 202.5 萬桶。當周美國國內原油產量增加 10 萬桶至 1200 萬桶/日，出口增加 149.3萬桶/日至 372.5 萬桶/日，戰略石油儲備（SPR）庫存減少 771.1 萬桶至 5.116 億桶。
5、 韓正強調，做好電煤保量穩價工作，要壓實各方責任。有關省區特別是重點產煤省區要積極挖掘增產潛力，確保完成電煤保供任務。
四、國內主要商品基差
| 國內部分基礎商品基差 2022.06.15 | ||||
| 商品 | 現貨價格 | 期貨主力合約 | 基差（現-期價差） | 基差較前日變動 |
| 棕櫚油 | 15770 | 10986 | 4784 | 432 |
| 豆油 | 12320 | 11566 | 754 | 232 |
| 豆粕 | 4200 | 4104 | 96 | 34 |
| 螺紋 | 4690 | 4547 | 143 | 40 |
| 鐵礦 | 965 | 867 | 98 | 33.5 |
| 期貨品種 | 現貨標的 | |||
| 棕櫚油 | 24 度寧波 | |||
| 豆油 | 一級豆油張家港（元/噸） | |||
| 豆粕 | 張家港（元/噸） | |||
| 螺紋 | HRB400 20mm（元/噸） | |||
| 鐵礦 | 進口 61.5%PB 粉礦（含稅價） |
五、國內期貨倉單日報
| 品種 | 期貨倉單 | 增減 | 品種 | 期貨倉單 | 增減 |
| 銅 | 19545 | 10212 | 紙漿 | 403418 | -1794 |
| 鋁 | 146413 | -1150 | 瀝青 | 309650 | 71200 |
| 鋅 | 105136 | 305 | 原油 | 6083000 | 0 |
| 鎳 | 2130 | -143 | 燃料油 | 3860 | 0 |
| 白銀 | 1593754 | -3567 | 棕櫚 | 190 | 0 |
| 螺紋鋼 | 7200 | 0 | 豆油 | 6,842 | -153 |
| 熱軋卷板 | 70714 | -5317 | 豆粕 | 19,024 | 4,800 |
| 鐵礦石 | 1,600 | -200 | 玉米 | 151,381 | 0 |
| 天然橡膠 | 251690 | -10 | 淀粉 | 20,278 | -319 |
| 20 號膠 | 92474 | -1311 | PTA | 37895 | 2000 |
六、主要觀點及策略分析
宏觀消息方面， 15 日央行平量平價續作中期借貸便利 MLF 操作， MLF 平價續作將引導 LPR 價格，市場此前對 LPR 調降有一定的預期， MLF 平價續作，有一定的預期落空。15 日公布 5 月份房地產、工業等一系列數據，整體看，經濟形勢有所好轉，但數據值偏低。美聯儲今日凌晨加息 75 個基點，符合市場預期。
股指看， 15 日股指在大金融板塊帶動下，大幅反彈，但尾盤出現跳水。成交量再次突破萬億，北向資金流入，市場人氣有恢復，但外圍市場不確定仍然較大，股指操作建議謹慎，輕倉為主，可考慮選擇期權備兌策略。
商品看， 15 日公布的數據表明中國經濟增長受疫情影響較大，商品下游需求存不確定性，黑色部分品種累庫，領跌市場。 美聯儲加息 75 個基點符合市場預期，在俄烏沖突、全球供應鏈問題尚未解決之前，美聯儲加息靴子落地，商品短期可能會繼續上漲，但長周期看，目前商品處于頂部區間。 建議商品暫時以觀望或者多空強弱品種策略。
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