一、 外盤情況
1、美國三大股指收盤漲跌不一，道指跌 0.11%報 34053.94 點，標普 500 指數漲 1.47%報 4179.76 點 ， 納指漲 3.25%報 12200.82 點。
2、 國際貴金屬期貨普遍收跌 ， COMEX 黃金期貨跌 0.81%報 1927.1 美元/盎司，COMEX 白銀期貨跌 0.27%報 23.545 美元/盎司。
3、 國際油價全線下跌，美油 3 月合約跌 0.54%，報 76.00 美元/桶。 布油 4 月合約跌0.76% ， 報 82.21 美元/桶。
4、倫敦基本金屬多數收漲，LME 期銅跌 0.59%報 9033.5 美元/噸，LME 期鋅漲 0.16%報 3355 美元/噸 ， LME 期鎳漲 2.4%報 30000 美元/噸 ， LME 期鋁跌 1.03%報 2604.5 美元/噸 ， LME 期錫漲 2.26%報 29465 美元/噸 ， LME 期鉛漲 0.54%報 2150 美元/噸。
5、芝加哥期貨交易所（CBOT） 農產品期貨主力合約收盤漲跌不一，大豆期貨漲 0.92%報 1534.25 美分/蒲式耳； 玉米期貨跌 0.95%報 674.5 美分/蒲式耳，小麥期貨漲 0.03%報760 美分/蒲式耳。
二、 宏觀及產業
1、 美聯儲放緩加息幅度至 25 個基點落地后 ， 歐洲央行、 英國央行等全球主要央行亦紛紛公布利率決議。 歐洲央行將三大主要利率均上調 50 個基點 ， 鑒于潛在通脹壓力 ， 擬于 3 月份再度加息 50 個基點 ， 然后評估貨幣政策后續路徑。 歐洲央行稱 ， 利率需要穩步上升 ， 確認資產購買計劃每月將減少 150 億歐元。 英國央行將關鍵利率上調 50 個基點至4.0% ， 但不再用 “有力”一詞來描述未來加息行動。 香港金管局、 澳門金管局亦宣布 ， 2月 2 日起將基準利率上調 25 個基點至 5.0%。
2、證監會召開 2023 年系統工作會議，要求全力以赴抓好全面實行股票發行注冊制改革，更加精準服務穩增長大局。 增強股債融資、并購重組政策對科創企業適應性和包容度。大力推進公募 REITs 常態化發行。 在服務民營經濟、 中小企業、促進房地產平穩健康發展、支持平臺經濟等重點領域和薄弱環節 ， 推出更多務實舉措。 深入實施新一輪推動提高上市公司質量三年行動方案 ， 推動權益類基金高質量發展 ， 引導更多中長期資金入市。
3、商務部介紹今年我國在穩外貿、促消費方面相關工作。 商務部表示，今年要更大力度推動外貿穩規模優結構 ， 穩定出口對國民經濟支撐作用 ， 重點要落實好四項舉措 ， 包括強化貿易促進、 合理擴大進口、 深化貿易創新、 穩定外貿產業基礎等。 商務部將繼續會同相關部門 ， 重點做好穩定新車消費、 支持新能源汽車消費、 繼續擴大二手車流通等工作。
4、 美國上周初請失業金人數為 18.3 萬人 ， 創 2022 年 4 月 23 日當周以來新低 ， 預期 20 萬人，前值 18.6 萬人。 美國 1 月挑戰者企業裁員人數為 10.2943 萬人，前值 4.3651萬人。
三、 商品要聞
1、 國內商品期貨夜盤收盤多數下跌 ， 能源化工品全線下跌 ， 燃油跌 3.36% ， 乙二醇跌 1.91% ， 甲醇跌 1.79% ， 瀝青跌 1.77% ， 聚丙烯跌 1.42% ， PTA 跌 1.37%。 黑色系普遍下跌，螺紋鋼跌 1.25%，焦炭跌 1.15%，鐵礦石跌 1.11%，熱卷跌 1.05%。農產品多數下跌，棉紗跌 1.37%，豆二跌 1.35%，棕櫚油跌 1.32%，豆油跌 1.25%，菜油跌 1.1%。 基本金屬期貨漲跌不一，滬鎳漲 0.25%，滬鋅漲 0.19%，滬錫漲 0.15%，滬鋁跌 0.05%，滬鉛跌 0.26% ， 滬銅跌 0.9% ， 不銹鋼跌 1.44%。
2、據農業農村部監測，2023 年 1 月 23 日— 1 月 29 日，全國規模以上生豬定點屠宰企業生豬平均收購價格為 16.69 元/公斤 ， 環比上漲 0.5% ， 同比上漲 6.0%。
3、 新加坡企業發展局（ ESG） ：截至 2 月 1 日當周 ， 新加坡燃油庫存增加 112 萬桶，達到 2071.3 萬桶的三周新高。
4、 ISMA： 2022/23 榨季截至 1 月 31 日 ， 印度食糖產量為 1935 萬噸 ， 較去年同期的 1871 萬噸提高 64 萬噸。 尚在壓榨糖廠 516 家 ， 高于去年同期的 509 家。
5、 據隆眾資訊 ， 截止本周四 （ 2 月 2 日） ， 全國浮法玻璃樣本企業總庫存環比微降1.28%至 7514.8 萬重箱 ， 春節一周驟增超 18%至 4 個半月高位。
6、 據 Mysteel ， 截至 2 月 2 日當周 ， 螺紋產量、 表觀消費由降轉增 ， 社庫連續十周增加 ， 廠庫連續四周增加。 其中 ， 螺紋社庫 794.92 萬噸 ， 較上周增加 121.39 萬噸 ， 增幅18.02%。
7、 據南部半島棕櫚油壓榨商協會 （ SPPOMA） 數據顯示 ， 2023 年 1 月 1-31 日馬來西亞棕櫚油單產減少 23.96% ， 出油率減少 0.58% ， 產量減少 27.01%。
四、 國內主要商品基差
國內部分基礎商品基差 2023.2.2 | ||||
商品 | 現貨價格 | 期貨主力合約 | 基差 （現-期價差） | 基差較前日變動 |
棕櫚油 | 7780 | 7656 | 124 | 64 |
豆油 | 9500 | 8534 | 966 | 60 |
豆粕 | 4580 | 3876 | 704 | -6 |
螺紋 | 4190 | 4042 | 148 | 2 |
鐵礦 | 875 | 841.5 | 33.5 | 20.5 |
期貨品種 | 現貨標的 | |||
棕櫚油 | 24 度廣東 | |||
豆油 | 四級豆油張家港 （元/噸） | |||
豆粕 | 張家港 （元/噸） | |||
螺紋 | HRB400 20mm （元/噸） | |||
鐵礦 | 進口 61.5%PB 粉礦 （含稅價） | |||
品種 | 期貨倉單 | 增減 | 品種 | 期貨倉單 | 增減 |
銅 | 108348 | 3741 | 聚丙烯 | 2,921 | 0 |
鋁 | 148937 | 3435 | 瀝青 | 26270 | 0 |
鋅 | 30740 | 3016 | 原油 | 10166000 | 0 |
鎳 | 1216 | 42 | 燃料油 | 53540 | 0 |
白銀 | 2176504 | -17827 | 棕櫚 | 1,400 | 0 |
螺紋鋼 | 48675 | 0 | 豆油 | 11,107 | -52 |
熱軋卷板 | 151378 | -900 | 豆粕 | 20,169 | -300 |
鐵礦石 | 4,700 | -100 | 玉米 | 65,866 | 0 |
天然橡膠 | 185200 | 0 | 淀粉 | 14,662 | 0 |
20 號膠 | 25784 | 201 | 聚乙烯 | 1,205 | 0 |
六、 主要觀點及策略分析
宏觀方面 ， 美聯儲貨幣政策委員會 （ FOMC） 宣布加息 25 個基點 ， 將聯邦基金利率的目標區間上調到 4.50%至 4.75% ，符合市場預期。 在新聞發布會上 ， 美聯儲主席鮑威爾表示 ， FOMC 正在討論再加息幾次至限制性水平 ， 之后就暫停 ， 美聯儲并沒有探索暫停加息之后再重新開始加息的可能性。 從美聯儲會議內容來看 ， 影響相對中性。
股指方面 ， 主要指數開盤探底回升 ， 午后出現回落 ， 兩市成交額再次突破萬億 ， 合計約 10200 億元。 北向資金全天凈流入資金約 29 億 ， 維持凈流入趨勢 ， 但流入凈額與前期相比有所下降。 從長期趨勢看 ， 指數上漲仍有空間 ， 當前主要方向仍以做多為主。 短期操作上看 ， 經過兩個交易日調整 ， 當日市場重新恢復上漲 ， 多單持有為主。
商品方面 ， 大宗商品以下跌為主。 美聯儲議息會議潛在影響落地 ， 影響大宗商品的主要因素將轉為國內消費、 需求變化 ， 以及商品自身基本面情況 ， 目前看大宗商品短期有一定回落風險。
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