一、 外盤情況
1、 美國三大股指全線收跌 ， 道指跌 0.38%報 33926.01 點 ， 標普 500 指數跌 1.04%報 4136.48 點 ， 納指跌 1.59%報 12006.96 點。
2、 國際貴金屬期貨普遍收跌 ， COMEX 黃金期貨跌 2.75%報 1877.7 美元/盎司，COMEX 白銀期貨跌 5.17%報 22.395 美元/盎司。
3、 國際油價全線下跌，美油 3 月合約跌 3.49%，報 73.23 美元/桶。 布油 4 月合約跌2.91% ， 報 79.78 美元/桶。
4、 倫敦基本金屬全線走低 ， LME 銅跌 1.4%報 8925.5 美元/噸 ， LME 鋅跌 4.95%報3215 美元/噸 ， LME 鎳跌 4.46%報 28460 美元/噸 ， LME 鋁跌 1.95%報 2566 美元/噸，LME 錫跌 4.69%報 28000 美元/噸 ， LME 鉛跌 1.38%報 2103.5 美元/噸。
5、 芝加哥期貨交易所 （ CBOT） 農產品期貨主力合約多數下跌 ， 大豆期貨跌 0.15%，報 1532 美分/蒲式爾； 玉米期貨漲 0.26% ， 報 677 美分/蒲式爾； 小麥期貨跌 0.53% ， 報757 美分/蒲式爾。
二、 宏觀及產業
1、美國 1 月季調后非農就業人口增 51.7 萬人，創去年 7 月來最大增幅，預期增 18.5萬人，前值自增 22.3 萬人修正至增 26 萬人； 失業率為 3.4%，觸及 53 年低點，預期 3.6%，前值 3.5%； 平均每小時工資同比升 4.4% ， 預期升 4.3% ， 前值升 4.6%； 環比升 0.3%，預期升 0.3% ， 前值自升 0.3%修正至升 0.4%； 就業參與率為 62.4% ， 預期 62.3% ， 前值62.3%。
2、國務院聯防聯控機制綜合組發布《關于全面恢復內地與港澳人員往來的通知》 ， 自2023 年 2 月 6 日零時起實施。 通知明確 ， 全面恢復內地與港澳人員往來 ， 取消經粵港陸路口岸出入境預約通關安排 ， 不設通關人員限額。 恢復內地居民與香港、 澳門團隊旅游經營活動。 自香港、 澳門入境人員 ， 如 7 天內無外國或其他境外地區旅居史 ， 無需憑行前新冠病毒感染核酸檢測陰性結果入境。
3、北上資金上周五結束了連續 17 個交易日的凈買入 ， 凈流出 42.46 億元 ，上周累計凈流入 341.79 億元。 長線來看 ， 自去年 11 月上旬開始 ， 北上資金已連續 12 周凈流入 A。
4、 中國物流與采購聯合會： 1 月份中國大宗商品指數 （ CBMI） 為 100.4% ， 較上月回落 0.6 個百分點； 1 月指數回落無需太過悲觀 ， 兔年春節較往年偏早 ， 企業提早放假對 消費端的影響明顯高于往年 ， 而 1 月消費指數跌幅極為有限 ， 顯示市場需求已處于筑底過程中 ， 進入 2 月份以后 ， 預計下游需求將會逐漸迎來復蘇。
三、 商品要聞
1、 國內商品期貨夜盤收盤多數上漲 ， 能源化工品表現強勢 ， LPG 漲 3.59% ， PTA 漲1.57%，PVC 漲 1.03%。黑色系全線上漲，熱卷漲 1.5%，螺紋鋼漲 1.04%，鐵礦石漲 1%。農產品多數上漲，菜粕漲 2%，棕櫚油漲 1.85%，豆粕漲 1.29%。基本金屬期貨全線下跌，滬錫跌 2.88% ， 滬鋅跌 2.61% ， 滬鎳跌 1.95% ， 滬銅跌 0.57% ， 滬鉛跌 0.52% ， 滬鋁跌0.26%。2、 從當地時間 2 月 5 日開始 ， 歐盟開始對俄羅斯石油產品正式實施價格上限。 針對歐盟制裁措施 ， 俄羅斯方面此前已宣布 ， 自當地時間 2 月 1 日起 ， 正式禁止向在合同中直接或間接使用設置價格上限機制的法人實體和個人供應石油，這一法令將持續至 7 月 1 日。
3、 高盛集團表示 ， 油價今年將回升至 100 美元/桶以上 ， 隨著閑置產能耗盡 ， 2024年可能面臨嚴重的供應問題。 高盛表示 ， 由于制裁可能導致俄羅斯石油出口下降 ， 且預計中國的需求將恢復 ， 油價將從目前的 80 美元/桶左右升至 100 美元/桶以上。 石油行業缺乏滿足需求所需的生產支出也將是油價上漲的一個驅動因素 ， 到 2024 年 ， 產能不足可能會成為一個大問題。
4、智利銅業委員會（Cochilco） 周五表示，智利 12 月銅產量同比下降 0.5%，至 49.58萬噸； 2022 年全年產量同比下降 5.3%至 533 萬噸。 其中，智利國家銅業公司（Codelco）12 月銅產量同比下降 11.8%至 14.51萬噸，2022 年全年產量同比下降 10.1%至 155 萬噸。
5、 Mysteel 統計全國 45 個港口進口鐵礦庫存為 13911.29 萬噸 ， 環比增 185.46 萬噸； 日均疏港量增 12.84 萬噸。 分量方面 ， 澳礦增 41.66 萬噸 ， 巴西礦增 108.93 萬噸。
6、今日 MPOA、 SPPOMA 將分別公布馬來西亞 1 月棕櫚油產量，此前均下調馬棕油產量預估。 東南亞 2 月底前棕櫚油處于減產周期 ， 馬來西亞棕櫚油受到大雨和洪水的沖擊而生產受限。 關注本次產量數據是否繼續下跌。
四、 國內主要商品基差
國內部分基礎商品基差 2023.2.3 | ||||
商品 | 現貨價格 | 期貨主力合約 | 基差 （現-期價差） | 基差較前日變動 |
棕櫚油 | 7780 | 7790 | - 10 | - 134 |
豆油 | 9500 | 8606 | 894 | -72 |
豆粕 | 4580 | 3891 | 689 | - 15 |
螺紋 | 4190 | 4055 | 135 | - 13 |
鐵礦 | 850 | 853.5 | -3.5 | -37 |
期貨品種 | 現貨標的 | |||
棕櫚油 | 24 度廣東 | |||
豆油 | 四級豆油張家港 （元/噸） | |||
豆粕 | 張家港 （元/噸） | |||
螺紋 | HRB400 20mm （元/噸） | |||
鐵礦 | 進口 61.5%PB 粉礦 （含稅價） | |||
品種 | 期貨倉單 | 增減 | 品種 | 期貨倉單 | 增減 |
銅 | 110386 | 2038 | 聚丙烯 | 3,633 | 712 |
鋁 | 150965 | 2028 | 瀝青 | 26270 | 0 |
鋅 | 31850 | 1110 | 原油 | 10166000 | 0 |
鎳 | 1210 | -6 | 燃料油 | 53540 | 0 |
白銀 | 2173900 | -2604 | 棕櫚 | 2,400 | 1,000 |
螺紋鋼 | 48675 | 0 | 豆油 | 11,214 | 107 |
熱軋卷板 | 145131 | -6247 | 豆粕 | 19,849 | -320 |
鐵礦石 | 4,700 | 0 | 玉米 | 14,362 | -300 |
天然橡膠 | 185200 | 0 | 淀粉 | 14,662 | 0 |
20 號膠 | 24776 | -1008 | 聚乙烯 | 1,205 | 0 |
宏觀方面 ， 歐洲央行將三大主要利率均上調 50 個基點 ， 鑒于潛在通脹壓力 ， 擬于 3月份再度加息 50 個基點，然后評估貨幣政策后續路徑。 英國央行將關鍵利率上調 50 個基點至 4.0%，但不再用“有力”一詞來描述未來加息行動。 歐洲央行、英國央行加息符合市場預期 ， 海外主要經濟體央行貨幣收緊政策延續 ， 但預計已經接近尾聲。
股指方面，主要指數以下跌為主，午后跌幅收窄。 兩市成交額有所萎縮，合計約 9100億元。 北向資金全天凈流出資金約 42 億 ， 結束節后持續流入態勢。 從長期趨勢看 ， 指數上漲仍有空間 ， 當前主要方向仍以做多為主。
商品方面 ， 大宗商品以下跌為主 ， 午后跌幅有所收窄。 從當前宏觀層面內松外緊的貨幣政策上看 ， 在大宗商品反彈至相對高位后 ， 走勢相對較難判斷。 當前更多的是要參考某品種自身基本面情況 ， 可以考慮關注雞蛋空單機會。
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